Версия для печати   

Оценка благонадёжности контрагента


По теме: Безопасность
Страница: | 1 | 2 |


фициент абсолютной ликвидности рассчитывают как отношение денежных средств и быстрореализуемых краткосрочных ценных бумаг к текущей – краткосрочной задолженности.

В мировой практике достаточным считается значение коэффициента абсолютной ликвидности, равное 0,2 - 0,3, то есть предприятие может немедленно погасить 20 - 30 % текущих обязательств.

Критерии оценки:

·К.ал > 30% - 2 балла

·К.ал от 20% до 30% - 1 балл

·К.ал < 20% - 0 баллов.

2. Коэффициент автономии характеризует зависимость предприятия от внешних займов. Чем ниже значение коэффициента, тем больше займов у компании, тем выше риск неплатежеспособности. Низкое значение коэффициента отражает также потенциальную опасность возникновения у предприятия дефицита денежных средств.

Считается нормальным, если значение показателя коэффициента автономии больше 0,5, то есть финансирование деятельности предприятия осуществляется не менее чем на 50% из собственных источников.

Критерии оценки:

·К.а > 60% - 2 балла

·К.а от 50% до 60% - 1 балл

·К.а < 50% - 0 баллов.

3. Рентабельность активов - финансовый коэффициент, характеризующий отдачу от использования всех активов организации. Рентабельность активов рассчитывается делением чистой прибыли на величину всех активов.

Рентабельность активов сильно зависит от отрасли, в которой работает предприятие. Для капиталоемких отраслей (таких, как например железнодорожный транспорт или электроэнергетика) этот показатель будет ниже. Для компаний сферы услуг, не требующих больших капитальных вложений и вложений в оборотные средства, рентабельность активов будет выше.

Критерии оценки:

·Р.а > 20% - 2 балла

·Р.а от 7% до 20% - 1 балл

·Р.а < 7% - 0 баллов.

4. Коэффициент рентабельности инвестиций показывает, сколько денежных единиц потребовалось предприятию для получения одной денежной единицы прибыли. Этот показатель является одним из наиболее важных индикаторов конкурентоспособности.

Критерии оценки:

· Р.и > 15% - 2 балла

· Р.и от 1% до 15% - 1 балл

· Р.и < 1% - 0 баллов.

Рейтинг платежеспособности предприятия

При суммировании оценок группы финансовых показателей возможно определение финансовой устойчивости предприятия исходя из следующей шкалы.

· Менее 3 баллов – предприятие убыточно или находится в кризисном состоянии

· От 3 до 4 баллов – предприятие испытывает финансовые проблемы. Следует обратить внимание, какие из коэффициентов оказались ниже нормы.

· 5 и более баллов - предприятие финансово устойчиво.

Суммирование результатов

По окончании подсчета, результаты каждой группы суммируются в единую оценку.

· От 0 до 9 баллов – предприятие неблагонадежно. Вступать в финансовые или иные отношения с подобным предприятием опасно как с точки зрения экономических, так и с точки зрения репутационных издержек.

· От 10 до 13 баллов – средний риск. Предприятие испытывает финансовые трудности или имеет проблемы с репутацией.

· От 14 до 20 баллов – с высокой долей вероятности можно утверждать, что предприятие благонадежно.

Независимо от окончательной оценки, полученный результат рекомендуется соотносить с рейтингом финансовой устойчивости предприятия.

Итоговая таблица результатов имеет вид:



Вышеприведённая методика оценивает компанию в разрезе учредительной информации, деловой репутации, а так же, как самостоятельный критерий, можно рассматривать финансовый анализ. Предполагается, что финансовые коэффициенты, положенные в основу настоящей методики, являются наиболее объективными и универсальными, независимо от величины компании или отраслевой принадлежности.

Для репрезентативной выборки в целях тестирования методики были отобраны компании различного свойства и характера: микрокомпании и крупные, возрастные и недавно зарегистрированные, все компании из разных отраслей. В целом было протестировано около 300 компаний, при этом релевантность составила 85%.

Стоит признать, что рассмотренные параметры, а именно присвоенная бальная система, а так же объективность репрезентативной выборки можно подвергнуть сомнению. Это тема для долгой и интересной дискуссии, к которой Я всегда открыт.

Все комментарии и предложения можно направить на электронный адрес: eremeev@integrum.ru.

Автор: Еремеев Валентин, директор по развитию компании Интегрум (www.psj.ru)

oxrana1.ru
2015-02-02 02:18:36




Комментарий к статье (0) |  Версия для печати |  Вернуться назад |  Поиск статей







Вакансии этого дня

Водитель на самосвал Камаз от 25000 руб
Оператор пульта от 15000 руб
Грузчик на производство от 26000 руб



Работа в ЧОП ФСК, г.Казань
  • Работа в ЧОП ФСК, г.Казань
Работа в ООО ЧОА
  • Работа в ООО ЧОА "Воевода". г. Сургут
Работа в ЧОП Щит-М
  • Работа в ЧОП Щит-М



Работа в ЧОП Аванпост, Санкт-Петербург
Работа в ООО ЧОП ВОСТОК-ОХРАНА, г. Красноярск
Работа в ООО «Форт-плюс» Барнаул
Работа в Конгрессно-Выставочноь центре Сокольники МОСКВА
Работа в Петрович Строительный Торговый Дом Санкт-Петербург